El Lago Llanquihue cuenta con una superficie de 877 kilómetros cuadrados y sus aguas tienen como telón de fondo los volcanes Osorno y Calbuco.
Posee numerosas playas, aptas para las actividades náuticas, algunas con acondicionamiento para realizar picnic y camping, y otras con servicios turísticos completos. Estas playas están rodeadas de terrenos agrícolas bien trabajados que llegan hasta el lago en suaves mesetas, formando pequeñas ensenadas y playas extensas. En los faldeos del Volcán Osorno, que llega hasta la costa del lago, se forman zonas escarpadas con una vegetación nativa.
Bordeando el Lago Llanquihue hay pueblos y pequeñas ciudades que se caracterizan por poseer una arquitectura típica alemana debido a la colonización que llevó a cabo este pueblo en la región. Las ciudades importantes se sitúan hacia el interior de la zona y son Osorno, Frutillar, Puerto Varas, donde está Cabaña del Lago Hotel, y Puerto Montt. El clima es templado lluvioso y se producen precipitaciones durante todo el año.